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"Fonds 130/30 Fonds d'actions souvent internationales qui, ayant recueilli des liquidités d'investisseurs pour un montant de 100, en investissent 130 dans l'achat d'actions percues comme sous-évaluées et finance les 30 manquant par la vente à découvert d'actions dont il pense qu'elles sont surévaluées.
Le gérant peut ainsi espérer obtenir de meilleures performances puisqu'il peut bénéficier de la sous-évaluation (en achetant) et de la sur-évaluation (en vendant à découvert)."
http://www.loreal-finance.com/v9/fr/contenu/lexique.asp

"Nous avons adopté une approche d’extension active caractérisée par une
exposition neutre au marché, les positions vendeuses au sein du portefeuille étant
entièrement contrebalancées par des positions acheteuses affichant une valeur d’actif net équivalente (maximum 30%). Le système d’extension active utilise des produits dérivés afin d’assurer la conformité aux normes UCITS III ».
En bref, la stratégie Fundamental 130/30 Euro vise surperformer l’indice sur une base régulière par le biais d’une:
– approche de pondération fondamentale soumise à des simulations
– extension active créatrice de valeur dans un contexte d’investissement à
faible rendement
– une stratégie de base peu risquée et une tracking error ex ante limitée à
4%
– une stratégie conforme aux normes UCITS III associée à un faible effet
de levier"
http://www.investments.fortis.com/Publications/Pressreleases...